美国私募债券发行条件

出处：按学科分类—经济 中国金融出版社《中华金融辞库》第927页（309字）

美国证券法规则D中第506条规定，债券私募应满足的条件主要有：①发行人确保交易不公开；②除“合格投资者”外，证券的购买者不得超过35人，合格投资者包括符合各项最低净值及最低收入的各类机构投资者、发行机构的董事、高级主管及个人，“合格投资者”的人数不受限制；③发行人必须有充分理由相信，每个不具备“合格投资者”条件的证券购买者具有足够的知识和经验识别评判债券的优缺点和投资风险；④发行人不能就该次募集作促销或广告活动；⑤发行人必须采取适当的防范措施确保购买者以投资为目的，而非以转售或分售为目的；⑥发行人应按证券联邦交易委员会表格D制作销售通知书申报联邦证券交易委员会。